M07: Long-Term Assets

Overview

Long-term assets bao gồm tài sản hữu hình (PPE), tài sản vô hình, và bất động sản đầu tư. Các quyết định then chốt xoay quanh capitalize vs expense, các mô hình đo lường, phương pháp depreciation/amortization, và kiểm tra impairment.

1. Capitalize vs Expense

Quy Tắc Quyết Định

Capitalize nếu khoản chi mang lại lợi ích kinh tế trong tương lai qua nhiều kỳ.

Expense nếu lợi ích được tiêu thụ chỉ trong kỳ hiện tại.

Ảnh Hưởng lên Báo Cáo Tài Chính

2. Capitalizing Interest During Construction

Khi doanh nghiệp tự xây dựng tài sản để sử dụng:

• Cả IFRS và US GAAP đều yêu cầu capitalize borrowing costs trong quá trình xây dựng
• IFRS: capitalize borrowing costs trực tiếp phát sinh; bù trừ bất kỳ khoản thu nhập đầu tư nào từ vốn vay
• US GAAP: capitalize avoidable interest (lãi sẽ không phát sinh nếu không có xây dựng)

$\text{Capitalized Interest} = \text{Average Expenditure} \times \text{Interest Rate}$

3. Tangible Assets: Property, Plant & Equipment (PPE)

Ghi Nhận Ban Đầu

$\text{Cost} = \text{Purchase price} + \text{Directly attributable costs to bring asset to intended use}$

Đo Lường Sau Ghi Nhận

Revaluation Model (chỉ áp dụng theo IFRS)

• Tăng giá trị khi revaluation: ghi vào OCI (revaluation surplus trong equity)
• Giảm giá trị khi revaluation: ghi nhận vào profit or loss (trừ khi đảo ngược khoản tăng trước đó)
• Phải revalue toàn bộ nhóm (class) tài sản một cách thường xuyên

4. Intangible Assets

Intangibles Mua Ngoài

• Capitalize theo giá mua (cả IFRS và US GAAP)
• Ví dụ: patents, trademarks, licenses, franchises

Internally Developed Intangibles

Intangibles từ Business Combinations

5. Depreciation Methods

Straight-Line

$\text{Annual Depreciation} = \frac{\text{Cost} - \text{Residual Value}}{\text{Useful Life}}$

Declining Balance (ví dụ: Double Declining Balance)

$\text{Depreciation}_t = \text{Book Value}_{t-1} \times \frac{2}{\text{Useful Life}}$

• Bỏ qua residual value trong tính toán (nhưng không depreciate xuống dưới residual value)
• Phương pháp accelerated: chi phí cao hơn trong các năm đầu

Units of Production

$\text{Depreciation}_t = \frac{\text{Cost} - \text{Residual Value}}{\text{Total Estimated Units}} \times \text{Units Produced}_t$

Thay đổi ước tính về useful life hoặc residual value là change in accounting estimate -- áp dụng prospectively (không restatement).

6. Amortization of Intangible Assets

7. Impairment of Long-Term Assets

IFRS Impairment

Dấu hiệu kích hoạt: tồn tại các chỉ báo impairment (đánh giá tại mỗi ngày báo cáo)

$\text{Recoverable Amount} = \max(\text{FV} - \text{Costs of Disposal},\ \text{Value in Use})$

• Nếu $\text{Carrying Value} > \text{Recoverable Amount}$ → ghi giảm xuống recoverable amount
• Cho phép hoàn nhập với mọi tài sản ngoại trừ goodwill

US GAAP Impairment (Hai Bước cho Long-Lived Assets)

Bước 1 -- Recoverability test:

• Nếu $\text{Carrying Value} > \text{Undiscounted Future Cash Flows}$ → tài sản bị impaired

Bước 2 -- Đo lường:

• Ghi giảm xuống fair value
• Impairment loss $= \text{Carrying Value} - \text{Fair Value}$
• Không cho phép hoàn nhập

Goodwill Impairment

8. Investment Property

Investment property là bất động sản nắm giữ để kiếm thu nhập cho thuê hoặc vì mục đích tăng giá vốn (không phải để sử dụng trong hoạt động kinh doanh hoặc bán trong chu kỳ kinh doanh thông thường).

Key Formulas

Related Notes

• M06: Inventories
• M08: Liabilities and Equity
• M05: Cash Flow Statement (Part II)